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TeamSystem completa l'emissione di un nuovo bond senior secured da €700 milioni

Pubblicato il: 7/31/2024

Nell'operazione, Latham & Watkins e Maisto e Associati hanno affiancato TeamSystem; PedersoliGattai e Paul Hastings hanno assistito i sottoscrittori.

Teamsystem ha concluso l’emissione di un prestito obbligazionario garantito senior secured a tasso variabile da 700 milioni di euro con scadenza 2031.

I proventi del bond sono destinati, tra l’altro, a rifinanziare parte dell’indebitamento senior secured della società, nonché a supportare l’ulteriore crescita del gruppo tramite operazioni di M&A.

Il gruppo ha altresì ottenuto l’impegno da parte di alcuni investitori a rifinanziare le Pik Notes emesse dalla controllante di Teamsystem per un ammontare complessivo di 300 milioni di euro.

In relazione all’operazione di emissione obbligazionaria, Teamsystem ha anche esteso la durata della propria linea di credito revolving e aumentato la relativa disponibilità da 180 milioni a 300 milioni di euro.

Goldman Sachs, BofA Securities, BNP Paribas, J.P. Morgan, Morgan Stanley, Barclays, Deutsche Bank, IMI, Mediobanca, Nomura, UBS, e UniCredit hanno partecipato in qualità di sottoscrittori.

Latham & Watkins ha assistito Teamsystem con un team guidato dai partner Jeff Lawlis e Paolo Bernasconi e dall’associate Michele Vangelisti, con gli associate Loran Radovicka, Edoardo Picchi e Ivan Pizeta per i profili capital markets di diritto statunitense. I partner Marcello Bragliani e Alessia De Coppi con l’associate Simona Di Marcantonio e la trainee Giulia La Mantia hanno prestato assistenza per i profili finance di diritto italiano; il partner Dominic Newcomb con il counsel William Lam e le associate Zahra Haji e Nicole Louise Courtney hanno seguito i profili finance di diritto inglese; l’associate Marco Bonasso con il trainee Leonardo Fossatelli hanno prestato assistenza per i profili capital markets di diritto italiano; il partner Cesare Milani con gli associate Edoardo Cassinelli e Irene Terenghi e la trainee Elisabetta Piazza hanno prestato assistenza per i profili regolamentari dell’operazione e la partner Jocelyn Noll con l’associate Sam (Seung Hyun) Yang hanno prestato assistenza per i profili fiscali di diritto statunitense.

Maisto e associati ha assistito Teamsystem per i profili fiscali di diritto italiano con un team guidato dai partner Mauro Messi e Stefano Tellarini, con gli associate Francesco Semonella e Beatrice Francia.

PedersoliGattai ha assistito i sottoscrittori del prestito obbligazionario con un team guidato dal partner Gaetano Carrello e composto dal counsel Federico Tropeano e dagli associate Matteo Zoccolan e Alessia Abate per i profili di diritto italiano e dal partner Cristiano Garbarini e dalla counsel Valentina Buzzi per i profili di diritto tributario.

Paul Hastings ha assistito le banche finanziatrici con un team guidato dal partner Patrick Bright e dall’associate Fabio Pazzini, con l’associate Rebecca Bunyan, per i profili capital markets di diritto statunitense. Il partner Mo Nurmohamed e gli associate Harry Lee e Luke Kavanagh hanno seguito i profili finance di diritto inglese. Un team guidato dai partners Ed Holmes e Karan Chopra ha assistito gli investitori in relazione al rifinanziamento delle Pik Notes.